為什麼要交易自訂槓桿股權選擇權?
股票投資 vs 自訂槓桿股權選擇權
●本產品可由投資人自行選擇合適的槓桿效果,例如2倍、5倍報酬等產品,達到利用槓桿比例提高連結標的波動,提升投資報酬率效果。
●本產品與連結標的價格將呈現99%以上高度相關,假設股票標的今日上漲1%,2倍槓桿「自訂槓桿股權選擇權」買權當日則會上漲2%、5倍槓桿「自訂槓桿股權選擇權」買權當日則會上漲5%,以此類推,投資人可依其風險偏好程度,自行選擇不同程度的槓桿運用,參與連結標得的多倍漲跌。
●自訂槓桿股權選擇權可輕鬆連結海外標的,例如美國大型個股GOOGLE、APPLE等標的,可讓台灣投資人更簡便參與美國個股漲跌,又不需如複委託業務支付較高的持有成本。
●最小投資股數為1股,可讓小額投資人利用本產品投資交易高價股,或利用較小股數分散投資標的。
●免千分之三證交稅,改徵財產交易所得稅,適合投資交易頻率較高,或時常換股、日內沖銷之投資人,且投資人只有年終結算獲利狀況下,才需繳納稅金。
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股票投資 |
康和自訂槓桿股權選擇權 |
槓桿自由度 |
無槓桿 |
投資人可自訂槓桿 |
交易時間 |
9:00~13:30 |
24小時全天候交易 |
最低交易單位 |
1張(1000股) |
1股 |
交易稅 |
0.3%交易稅 |
免交易稅 |
股票融資券 vs 自訂槓桿股權選擇權
●本產品收取庫存費用,並提供槓桿融資效果。本產品年化庫存費用平均約3.5%,低於傳統融資利率約6%。
●本產品利用槓桿交易提供客戶融資效果,可融資成數高達50% - 95%,較傳統融資成數60%更具彈性。
●本產品到期日期提供自動延展功能,無須如融券在特定期間面臨強制回補狀況。
●免千分之三證交稅,改徵財產交易所得稅,適合投資交易頻率較高,或時常換股、日內沖銷之投資人,且投資人只有年終結算獲利狀況下,才需繳納稅金。
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股票融資券 |
康和自訂槓桿股權選擇權 |
庫存費率 |
一般約為6% |
3.5% |
融資成數 |
上市60%
上櫃50% |
最高可高達98% |
零股投資 vs 自訂槓桿股權選擇權
●零股市場交易時間為13:40~14:30分,為14:30採集合競價一次,以單一價格進行買賣,若最後沒成交到就得要到隔天盤後才能重新掛單;康和自訂槓桿股權選擇權則能在盤中任何時段,依據行情變化進行交易。
●零股市場交易量比集中市場來的低,尤其中小型股票成交量更為稀少。若投資人想要操作較冷門標的,極有可能買在更高或是賣在更低,若在康和新金鑽衍生性商品平台交易,投資人會看到更足夠的掛單量以及更公平即時的價格。
●一般買賣股票規定要支付0.1425%手續費給券商,不滿20元以20元計算,康和自訂槓桿股權選擇權最低作業處理費只要1元。
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零股投資 |
康和自訂槓桿股權選擇權 |
最小交易單位 |
1股 |
1股 |
交易時段 |
13:40~14:30
於14:30後採集合競價一次撮合成交 |
24小時全天候交易 |
流動性 |
零股市場交易量低,尤其中小型股不一定成交 |
由康和新金鑽平台提供良好造市流動性 |
交易成本 |
最低手續費20元 |
最低作業處理費1元 |
當日沖銷 vs 自訂槓桿股權選擇權
●本產品提供高達50倍槓桿之日到期合約,予以投資人更彈性的當沖交易機會。
●免千分之三證交稅,改徵財產交易所得稅,適合投資交易頻率較高,或時常換股、日內沖銷之投資人,假設投資人每日進行五筆買賣進出,每日可節省證交稅1.5%,每年250個交易日共可節省375%證交稅。
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當日沖銷 |
康和自訂槓桿股權選擇權 |
槓桿倍數 |
無槓桿 |
最高50倍槓桿 |
風險控制 |
最大損失為跌(漲)停板
| 最大損失最多為所有權利金 |
交易稅
(若當天進出10次) |
0.3%
3% |
無
無% |
期貨 vs 自訂槓桿股權選擇權
●股票期貨最小單位2000股,本產品最小股數1股,合約規格更有彈性。
●期貨槓桿比例固定,台灣股票期貨槓桿倍數固定為7.4倍,本產品槓桿倍數介於2倍-50倍,投資人可依其風險偏好程度,自行選擇不同程度的槓桿運用。
●免期交稅,改徵財產交易所得稅,適合投資交易頻率較高,或時常換股、日內沖銷之投資人,且投資人只有年終結算獲利狀況下,才需繳納稅金。
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股票期貨 |
康和自訂槓桿股權選擇權 |
槓桿比例 |
一般約為7.5倍 |
投資人自由運用 |
最低交易單位 |
2000股 |
1股 |
期交稅 |
十萬分之二 |
無 |
權證(牛熊證) vs 自訂槓桿股權選擇權
●傳統權證報價隱含許多波動度,時常發生連結標的上漲,但權證漲幅無法跟上甚至下跌的狀況,本產品與連結標的價格將呈現99%以上高度相關,假設股票標的今日上漲1%,2倍槓桿「自訂槓桿股權選擇權」買權當日則會上漲2%、5倍槓桿「自訂槓桿股權選擇權」買權當日則會上漲5%,以此類推,投資人可依其風險偏好程度,自行選擇不同程度的槓桿運用,參與連結標得的多倍漲跌。本產品報價與連結標的更直覺、更直接。
●本產品最小股數1股,合約規格更有彈性。
●傳統權證針對單一標的,會在不同履約價發行多個合約,本產品單一連結標的只會發行單一合約,可讓產品流動性更集中,客戶選擇更簡易。
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權證 |
康和自訂槓桿股權選擇權 |
股價連動性 |
價外權證價格與連結標的低度相關 |
價格與連結標的高度相關 |
時間價值 |
需考量波動度與時間價值 |
無賣出波動度與時間價值 |
流動性 |
不同履約價有多個合約,太過分散 |
只會發行單一合約,流動性更集中 |
基金 VS 自訂槓桿股權選擇權
●本產品最小投資股數為1股,可讓小額投資人利用本產品投資交易高價股,或利用較小股數分散投資標的。
●投資人即便只有10萬、20萬的投資本金,同樣可達到分散投資20檔或更多的投資標的,取代過去只能透過買基金來達到分散投資的效果,除了可以節省基金管理費,投資人也可以選擇自己適合的投資標的,更即時掌握績效狀況。
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基金 |
康和自訂槓桿股權選擇權 |
贖回期間 |
約5~7個工作天不等 |
T+2日入帳 |
投資管理對象 |
基金經理人決定投資組合 |
投資人自行配置投資組合 |
最低買賣額度 |
定期定額3000
單筆投資10000 |
無 |